Sibelco e Pacific Quartz aumenteranno notevolmente la produzione di sabbia di quarzo

Un fattore che mancava nel quadro della carenza dell'industria solare, incluso nel nostro recente articolo, erano gli annunci sulla capacità produttiva che ci si aspetta da una tale carenza e dall'aumento dei prezzi, come i milioni di tonnellate ipotizzati per il polisilicio.

Abbiamo detto che le aziende cinesi si stavano espandendo rapidamente ma che la maggior parte non riuscivano a soddisfare la purezza 4N8 necessaria per il materiale della faccia interna, che il quarzo sintetico poteva essere utilizzato oltre un certo prezzo, il che non era chiaro a causa della maggior parte del quarzo sintetico nel mondo a quel tempo. attualmente prodotto con purezza 7N (eccessiva per i crogioli del processo Czochralski) e che i due minatori occidentali di sabbia di quarzo ad alta purezza (HPQ), Silbeco e The Quartz Corp, dovevano ancora annunciare espansioni della produzione.

Tutto sommato, abbastanza confuso: quindi che sollievo vedere Sibelco fare la cosa normale e attesa questa settimana e annunciare un'espansione da 200 milioni di dollari per raddoppiare la sua capacità di produzione HPQ, nel suo sito esistente a Spruce Pines, North Carolina, il miglior giacimento nel mondo. Nel suo annuncio l’azienda menziona anche un’espansione della produzione del 30% dal 2019 al 2022 – periodo in cui l’industria solare è raddoppiata. Il quarzo ad elevata purezza viene utilizzato anche dai semiconduttori, ma proprio come con il silicio, è necessaria molta meno massa per dollaro per l’elettronica rispetto al fotovoltaico, quindi una carenza colpisce il solare molto più dei semiconduttori in generale. L'azienda si occupa di altri materiali, con questo investimento di espansione pari al 10% delle sue entrate nel 2022.

Sibelco fornisce quasi la metà (15.000) dell'HPQ della faccia interna consumato dai produttori di crogioli, quindi raddoppiare la sua produzione significa solo aumentare l'offerta totale del 50%, solo poco più che sufficiente per soddisfare la carenza prevista di quest'anno. L’industria solare si espanderà del 50% quest’anno e il prossimo, ma l’espansione di Sibelco richiederà due anni, ed è pronta nel 2025.

Ci sono però altre novità, a quattro giorni dall'annuncio di Sibelco. Jiangsu Pacific Quartz, il gigante cinese produttore di sabbia di quarzo, ha annunciato che emetterà obbligazioni convertibili del valore di 216 milioni di dollari per contribuire all'espansione di 461 milioni di dollari di yuan della capacità produttiva che coinvolge 60.000 tonnellate di sabbia di quarzo di elevata purezza, 150.000 tonnellate di HPQ per semiconduttori e 5.800 tonnellate di prodotti semiconduttori al quarzo, con un lead time di 36 mesi. È discutibile quanto di questo soddisferà i requisiti di purezza 4N8. Attualmente, Pacific Quartz produce 5.000 tonnellate adatte per 4N8 e 50.000 tonnellate utilizzabili solo come strato intermedio ed esterno.

Per fare un esempio, la produzione totale nel mondo per l’industria solare è inferiore a 100.000 tonnellate, comprese le cruciali 30.000 tonnellate di purezza 4N8. La sabbia dello strato esterno non ha quasi visto alcun aumento di prezzo.

Nonostante le varie avvertenze che abbiamo sottolineato su come cambierà il consumo del crogiolo per kW – aumentato dal passaggio al tipo N, diminuito da vari aggiustamenti tecnici – ciò significa che la carenza di crogioli si intensificherà fino a quando questi sviluppi non saranno operativi, e anche allora l’adozione di prodotti sintetici è ancora sul tavolo, a seconda di quanto costerà su scala di massa con purezza 5N, e a seconda della rapidità con cui l’industria solare raggiungerà i 1.000 GW di produzione annuale – è una possibilità reale in questo decennio.

La settimana scorsa abbiamo riferito che il polisilicio era sceso al 28,3% del costo dei moduli mentre i crogioli erano aumentati al 3,7%. Questa settimana il polisilicio è sceso al 27% del costo dei moduli mentre i crogioli, per i quali la rendicontazione dei prezzi è meno coerente, hanno molto probabilmente raggiunto il 4%.

Dato che la carenza cruciale esiste principalmente per il quarzo ad elevata purezza e non per la capacità di produzione di crogioli in sé, è alquanto sorprendente che Ojing Technology, un produttore di crogioli, abbia appena riportato un aumento del 292% dell’utile netto nel primo trimestre, mentre il reddito operativo “solo” aumentato del 137%. Forse la risposta è che la riduzione dei prezzi può seguire una strana logica in un periodo volatile e che ci sono solo tre grandi produttori di crogioli: gli altri due sono Jiangyin Longyuan e Ningxia Jinglong, che insieme superano gli operatori più piccoli. Ieri Ojing ha dichiarato che il prezzo del crogiolo continua a salire.